Arbitrage de Prix
Profiter des différences de prix d'actifs identiques sur différents marchés
L'arbitrage est la pratique d'acheter et vendre simultanément des actifs identiques sur différents marchés pour profiter des différences de prix. En DeFi, les bots exploitent les écarts de prix entre DEX ou CEX.
Arbitrage (Arbitrage de Prix) est un terme de trading qui aide à comprendre: Profiter des différences de prix d'actifs identiques sur différents marchés. Il sert surtout à mieux lire les risques, les rendements et les hypothèses d'un protocole.
Si l'ETH se trade à 2000$ sur Uniswap et 2005$ sur SushiSwap, un arbitrageur achète sur Uniswap et vend sur SushiSwap pour 5$ de profit par ETH.
En pratique, on peut le voir ainsi: Si l'ETH se trade à 2000$ sur Uniswap et 2005$ sur SushiSwap, un arbitrageur achète sur Uniswap et vend sur SushiSwap pour 5$ de profit par ETH.
Arbitrage est important car une mauvaise compréhension d'un mécanisme DeFi peut mener à un mauvais prix, une liquidation, un risque de gouvernance ou un risque smart contract sous-estimé.
Avant de s'y exposer, vérifiez notamment: Coûts de transaction; Échec d'exécution; Slippage.
Difficile pour les particuliers car les bots automatisés sont plus rapides, et les frais de gas peuvent dépasser les profits sur les petites opportunités d'arbitrage.
Arbitrage signifie: Profiter des différences de prix d'actifs identiques sur différents marchés. L'enjeu est de comprendre ce que ce mécanisme change pour le risque, le rendement, la liquidité ou la gouvernance.
Exemple concret: Si l'ETH se trade à 2000$ sur Uniswap et 2005$ sur SushiSwap, un arbitrageur achète sur Uniswap et vend sur SushiSwap pour 5$ de profit par ETH.
